Технологическими лидерами являются интегрированные инновационные структуры или кластеры, осуществляющие хозяйственную деятельность практически во всех сферах экономики. Вследствие этого именно от их инвестиционной деятельности зависит инновационное развитие территории их дислокации и ее конкурентоспособность на долгосрочную перспективу [5]. Все это требует обеспечения качественного процесса управления инвестиционной деятельностью, включая такие вопросы, как привлечение инвестиционного капитала, управление рисками и распределение средств в наиболее перспективные инновационные проекты и программы [2; 6]. К успешно функционирующему на территории Свердловской области можно отнести Уральский фармацевтический кластер (далее - Кластер), ориентированный на выпуск высокотехнологичных импортозамещающих лекарственных средств и изделий медицинского назначения нового поколения.
Особенности управления инвестициями, в первую очередь, определяются функциональной и организационной структурой кластера [4; 9].
Функциональная структура Уральского фармацевтического кластера образует единую систему предприятий-резидентов и участников, каждый из которых выполняет строго определенные и регламентированные функции. В зависимости от выполняемых функций они могут быть систематизированы в три функциональные группы.
- Предприятия-производители конечной фармацевтической и медицинской (медтехника) продукции. Все они являются резидентами Кластера и образуют корневой бизнес. Такие резиденты объединены вокруг ядерного предприятия - ООО «Завод «Медсинтез», включающего: первое в России современное производство инфузионных растворов и генно-инженерного инсулина человека (ГИИЧ); участок по сборке сложной медицинской техники - аппарата «Искусственная почка» «Малахит 1», системы водоочистки и водоподготовки для отделений хронического гемодиализа и лечебно-профилактических учреждений. Прочие резиденты Кластера выстроены в вертикальные и горизонтальные технологические цепочки с целью финишного производства оригинальных субстанций фармпрепаратов, инновационных лекарственных форм отечественных препаратов, дженериковых фармпрепаратов, аппаратуры и установок для водоочистки, водоподготовки и гемодиализа, а также для диагностики и лечения опухолей.
- Предприятия - поставщики сырья и других компонентов (материалов и комплектующих, упаковки основной продукции кластера). Одним из крупнейших предприятий данного блока является ООО «Уральский стекольный завод», ориентированный на выпуск стекольных фармацевтических изделий первого гидролитического класса (ампулы, флаконы, картриджи), в которые упаковываются лекарственные препараты. Группа компаний «Драгоценные металлы Урала» производит широкий ряд продукции из драгоценных металлов, используемый для медицинской промышленности, в частности стоматологических материалов из сплавов на основе золота и палладия. Кроме того, в качестве участников кластера выступают поставщики активных субстанций, вспомогательных материалов для твердых, мягких и жидких лекарственных форм и прочих изделий. Данные предприятия могут входить в качестве резидентов или не входить в Кластер (быть партнёрами), быть его участниками только на период реализации проекта.
- Предприятия, формирующие ресурсы развития. Предприятия, формирующие ресурсы развития Уральского фармацевтического кластера, могут быть систематизированы по следующим блокам: научно-образовательный; блок инновационно-информационной (объединяющий фармацевтический Бизнес-инкубатор, инновационные центры, исследовательские и испытательные центры, центры трансфера технологий, консалтинговые агентства и др.) и инженерной инфраструктуры; транспортно-логистический; торгово-финансовый блок; блок сервисных технологических, инжиниринговых услуг, субконтрактации и кооперации, а также Системы менеджмента (управления) качества и прочие.
Исходя из предложенного выше деления современная функциональная модель Уральского фармацевтического кластера в отношении «резиденты (участники) - инвестиции - кластер» может быть представлена в виде трех функциональных контуров предприятий. Каждый контур отличается осуществляемой со стороны Кластера инвестиционной политикой.
Согласно представленной модели, ядерные, выступающие стратегическим ориентиром развития и ключевыми факторами экономического роста всей интегрированной структуры, образуют первый контур и формируют инвестиционную политику Кластера на долгосрочную перспективу. Они являются первоочередными получателями инвестиций, поскольку включены в технолого-производственную интеграцию и обеспечивают конкурентные позиции кластера. В качестве источников инвестиций могут рассматриваться собственные средства предприятий первого контура, Кластера, заемные и привлеченные средства, в т.ч. средства бюджетов всех уровней.
Второй контур функциональной модели Уральского фармацевтического кластера образуют предприятия - поставщики сырья и других компонентов. Их долгосрочные и среднесрочные планы синхронизированы в рамках базовой стратегии, которая реализуется предприятиями первого контура. Участники и партнеры - поставщики сырья и других компонентов базовым предприятиям Кластера выбираются по принципу оптимизации затрат и эффектов, для развития они используют собственные возможности и ресурсы. Интенсификация инвестиционного процесса на предприятии второго контура происходит через сокращение сроков разработки лекарственных средств и медоборудования, строительства и освоения производства, что способствует повышению конкурентоспособности продукции и услуг.
Инвестиционная политика Кластера в отношении своих резидентов, входящих в данный контур, осуществляется в рамках целевых инвестиций на их развитие. Такие предприятия обладают устойчивыми конкурентными преимуществами и охватывают основные этапы производственного цикла, связаны активным взаимодействием всех участников технологического и инновационного процессов. Для нерезидентов связи с Кластером формируются на долгосрочной основе (на основе долгосрочных договоров о сотрудничестве).
Третий контур образуют предприятия, формирующие ресурсы развития Кластера. Выбор механизмов осуществления инвестиционной политики Кластера и интенсивность их использования в отношении таких предприятий зависят от их организационной принадлежности. Так, для развития предприятий-резидентов источниками инвестиций могут рассматриваться собственные и заемные/привлечённые средства, а также средства Кластера и бюджетов различных уровней. Величина и условия предоставления Кластером финансовой помощи определяются высокой вероятностью дефицита тех или иных ресурсов, необоснованными рисками их приобретения на стороне и т.д. Партнерские отношения государства и предприятий третьего контура Кластера основываются на реализации научно-исследовательских и инфраструктурных проектов (капитальные вложения в объекты общественной̆ инфраструктуры или повышение качества общественных услуг). При этом государство оптимизирует и экономит бюджетные средства, значительно улучшая качественные и количественные параметры при реализации проектов Кластера, социального обслуживания населения.
Нерезиденты Кластера, входящие в третий контур функциональной модели Уральского фармацевтического кластера, связаны с прочими резидентами системой соответствующих, преимущественно разовых, соглашений о совместных бизнес-проектах, договоров на оказание услуг и т.п. Результативность деятельности таких предприятий - точка пересечения интересов Кластера и территории, соответственно, среди потенциальных инвесторов могут рассматриваться сами предприятия, Кластер и органы власти и управления.
Таким образом, анализ функциональной структуры Кластера показал, что его инвестиционная политика имеет отличное от прочих предприятий и корпораций содержание: инвестиции осуществляются не в развитие отдельных предприятий и производств, а в выстраивание системы взаимоотношений, способствующих реализации масштабных проектов [3; 8; 10]. Источники инвестиций в Кластер можно разделить по уровням: на микроуровне - инвестиции, осуществляемые резидентами и участниками Кластера; на мезоуровне - Кластером; на макроуровне - прочими инвесторами и государством. В отношении тех или иных резидентов и участников Кластера используются различные механизмы реализации инвестиционной политики, которые можно систематизировать по трем контурам: предприятия первого контура функциональной модели Уральского фармацевтического кластера определяют его инвестиционную стратегию и являются первоочередными получателями инвестиций; второго контура - сочетают финансовую самостоятельность со встроенностью в кластерную структуру, их отношения с Кластером формируются в рамках долгосрочных договоров; третьего контура - обладают финансовой самостоятельностью, с Кластером выстраиваются средне- и краткосрочные отношения, вложение финансовых средств Кластера в развитие данных предприятий происходит с использованием механизмов государственно-частного партнерства в рамках целевых инвестиций в инфраструктурные и научно-исследовательские проекты.
Представленная модель кластера в отношении «резиденты (участники) - инвестиции - кластер», где инвестиционные приоритеты смещаются от центра к периферии, относится к классической, характерной для большинства отечественных кластеров. Однако в последние годы в Уральском фармацевтическом кластере наблюдается усиление акцента на привлечение финансовых ресурсов в предприятия, ориентированные на формирование ресурсов развития. Именно такие предприятия интегрируют потенциал создания научно-технических инноваций в фармацевтической отрасли. Поэтому в инвестиционной политике Уральского фармацевтического кластера происходит смещение приоритетов в сторону необходимости реализации первоочередных инфраструктурных и научно-технологических проектов. Такие изменения предопределили необходимость разработки и внедрения новых механизмов привлечения инвестиций, усиления экономической и административной ответственности за эффективное использование инвестиционных ресурсов, корректировки действующих механизмов оптимизации инвестиционных рисков.
По своей организационной структуре Уральский фармацевтический кластер близок к структурам холдингового типа, что позволяет применительно к системе управления инвестициями использовать известную в мировой практике формулу «децентрализации операций при централизации контроля» [4].
По состоянию на 2012 г. в составе данной структуры насчитывалось 29 резидентов, а в перспективе планируется довести их численность до 40. Отношения в кластере основаны как на обеспечении высокого уровня специализации отдельных хозяйствующих субъектов, входящих в кластер, так и на активном использовании аутсорсинга. Это предопределяет постоянное изменение количества участников кластера.
Все резиденты и участники кластера являются юридически независимыми компаниями, осуществляющими хозяйственную деятельность. Такая децентрализация операций дает им возможность самостоятельно принимать оперативные (тактические) решения по управлению инвестициями. В соответствии со своими ресурсными и временными возможностями резиденты кластера принимают участие в корректировке базовых инвестиционных проектов Кластера. Это позволяет усилить конкуренцию между ними за инвестиционные ресурсы, повысить ответственность конкретных лиц за конечный результат. В то же время динамичное развитие резидентов кластера зависит не только от их рационального взаимодействия с внешней средой, но и от эффективности внутрикластерных связей.
Организационная структура Уральского фармацевтического кластера соответствует классической модели, поэтому централизация контроля осуществляется в рамках управляющей компании НП «Уральский фармацевтический кластер».
Эффективное управление инвестиционной деятельностью кластерного образования зависит от используемой структуры управления. В основу структуры управления Уральским фармацевтическим кластером заложена модульная конструкция, каждый модуль (функциональные модули) представляет собой направление деятельности кластера: проведение научных исследований и создание инноваций; обеспечение производства; реализация продукции; строительство и функционирование клиник; капитальное строительство; финансовая деятельность; обеспечение кадрами. Каждое направление характеризуется определенной глубиной проработки. Соответственно, каждый функциональный модуль состоит из нескольких модулей, охватывающих более узкие проблемы. Некоммерческое партнерство в рамках каждого модуля обеспечивает решение следующих задач: консолидация и мониторинг информации, поступающей от предприятий-участников кластера и из внешней среды; прогнозирование развития, планирование и анализ достижения ключевых показателей деятельности кластера; управление распределенными ресурсами (материальными, финансовыми, трудовыми).
Такая модульная структура управления Уральским фармацевтическим кластером позволяет использовать преимущества иерархической соподчиненности и ответственности, функциональной специализации с фиксированной глубиной проработки проблемы. Кроме того, в рамках такой организации происходит обмен информацией и ресурсами между предприятиями различных контуров функциональной модели кластера в отношении «резиденты (участники) - инвестиции - кластер». Субъекты первого контура могут влиять на стратегию и тактику Кластера в рамках сложившейся модульной структуры. Предприятия второго и третьего контуров в формате обратной связи с базовыми предприятиями поставляют информацию для корректировки управляющих воздействий. Следовательно, такая модульная структура дает возможность управлять многокомпонентной системой с быстро изменяющимися параметрами, к которой и относится кластер.
При этом Некоммерческое партнерство формирует следующие прямые инвестиционные и финансовые воздействия на своих участников: инвестиции на осуществление текущей деятельности в формате прямого финансирования; предоставление на условиях льготной аренды коммуникационных сетей, площадей, оборудования, сырья и материалов, а также трудовых ресурсов и технологий, объектов интеллектуальной собственности в пользование. Задачей управляющей структуры является рациональное распределение инвестиций и финансовых средств для обеспечения технологической (инновационной) стержневой компетенции Кластера.
В целом, обобщая результаты исследований, полученных в рамках анализа функциональной и организационной структур Уральского фармацевтического кластера, можно обозначить следующие основные особенности управления инвестициями: 1) инвестиционная политика кластера в отношении своих резидентов и участников формируется в зависимости от их принадлежности к тому или иному контуру функциональной модели; 2) в кластере имеет место рациональное сочетание инвестиционной самостоятельности резидентов и участников с централизацией управления инвестиционной деятельности в рамках Некоммерческого партнерства. Эти особенности и некоторые выявленные изменения в функциональной структуре кластера необходимо учитывать при разработке его инвестиционной политики.
Статья выполнена при поддержке проекта УрО РАН №15-14-7-5 «Региональная экономика институтов инновационного развития».
Рецензенты:
Дорошенко С.В., д.э.н., доцент, ведущий научный сотрудник, ФГБУН «Институт экономики УрО РАН», г. Екатеринбург;
Власова Н.Ю., д.э.н., профессор, проректор, ФГБОУ ВПО «Уральский государственный экономический университет», г. Екатеринбург.